Двухкритериальный подход в играх с природой и его применение к фондовому инвестированию

Горелик, В.А. и Золотова, Т.В. (2020) Двухкритериальный подход в играх с природой и его применение к фондовому инвестированию. Вестник ТвГУ. Серия: Экономика и управление (4). С. 158-169. ISSN 2219-1453

[thumbnail of Экономика и управление-158-169.pdf]

PDF - Опубликованная версия
782kB

Абстракт

Предложена модель принятия решений в задачах фондового инвестирования как игра с природой с известными вероятностями состояний. Целью исследования является разработка новых принципов принятия решений в играх с природой и их применение для анализа статистических данных и выбора стратегий фондового инвестирования. В качестве оценки эффективности принимается математическое ожидание выигрыша инвестора, а в качестве оценки риска  среднеквадратическое отклонение. Эта двухкритериальная задача формализуется путем перевода оценки риска в ограничение. Научная новизна результатов исследования заключается в получении аналитического метода решения возникающей нелинейной задачи математического программирования и алгоритма поиска оптимальной смешанной стратегии. Приведен практический пример применения предложенных методов нахождения стратегий инвестирования на базе реальных статистических данных

Абстракт (англ.)

A decision-making model in stock investment problems is proposed as a game with nature with known state probabilities. The aim of the study is to develop new principles of decision-making in games with nature and their application for the analysis of statistical data and the choice of stock investment strategies. The mathematical expectation of the investor's payoff is taken as an assessment of efficiency, and the standard deviation as a risk assessment. This two-criteria problem is formalized by translating risk assessment into a constraint. The scientific novelty of the research results lies in obtaining the analytical method for solving an arising nonlinear problem of mathematical programming and the algorithm for finding the optimal mixed strategy. The practical example of the application of the proposed methods for finding investment strategies based on real statistical data is given

Тип объекта:	Статья
Сведения об авторах:	ГОРЕЛИК Виктор Александрович – профессор, доктор физикоматематических наук, ведущий научный сотрудник, Вычислительный центр им. А.А. Дородницина ФИЦ ИУ РАН, Московский педагогический государственный университет, ЗОЛОТОВА Татьяна Валерьяновна – доцент, доктор физикоматематических наук, профессор Департамента анализа данных и машинного обучения, ФГОБУ ВО «Финансовый университет при Правительстве РФ»
Ключевые слова:	управление риском, принцип оптимальности, двухкритериальный подход, математическое ожидание, среднеквадратическое отклонение
Ключевые слова (англ.):	risk management, principle of optimality, mathematical expectation, standard deviation, two-criterion approach
Категории:	3 Общественные науки > 33 Экономика. Народное хозяйство. Экономические науки 3 Общественные науки > 33 Экономика. Народное хозяйство. Экономические науки > 330 Экономические науки в целом. Политическая экономия
Подразделения:	Другие организации > Вычислительный центр им. А.А. Дородницына РАН, г. Москва Университеты > Московский педагогический государственный университет Университеты > Финансовый университет при Правительстве Российской Федерации, г. Москва
ID Code:	10306
Deposited On:	20 Янв 2021 13:40
Последнее изменение:	20 Янв 2021 13:40

Repository Staff Only: item control page